Тони Роббинс. Лучшие идеи из книг
Шрифт:
С декабря 1993 г. по декабрь 2013 г. S&P приносил доход 9,28 % годовых, а инвесторы получали 2,54 %! Разница образовалась из-за того, что мы покупаем дорого, а продаем дешево, поддаваясь эмоциям и постоянно переходя из одного фонда в другой.
Джек Богл, основатель Vanguard, предложил другой вариант – пассивное инвестирование, принципы которого – максимальная диверсификация, минимальные расходы, максимальная оптимизация налогов.
Еще одна проблема инвестирования – это незнание точной суммы, которую вы платите за услуги брокера.
МИФ 2:
Людей сильней всего раздражает, когда им приходиться платить больше, чем они договаривались, будь то покупка машины или оплата номера в гостинице. Но особенно часто это происходит в индустрии паевых инвестиционных фондов. Средняя стоимость участия в таких фондах – 3,17 % в год. При этом вы вкладываете свой капитал, берете на себя риски, а эти фонды зарабатывают на вас деньги, независимо от результата.
Вот какие сервисы вам приходиться оплачивать:
• Расходный анализ
• Расходы по транзакциям
• Расходы на налоги
• Плата за услуги брокеров, покрываемая из общей суммы комиссионных
• Плата за инвестиционное распределение
• Оплата за обмен
• Обслуживание счета
• Оплата за покупку
• Оплата за продажу (сразу или с отсрочкой)
Поменяйте дорогие паевые инвестиционные фонды на фонды, где вы будете платить максимум 1,25 % в год, такие как Vanguard.
МИФ 3: «ЧТО ВЫ ПОЛУЧИТЕ В ИТОГЕ? ВЫ ПОЛУЧИТЕ ТО, ЧТО ВАМ ОБЕЩАЮТ»
Средний доход, который вам рекламируют паевые инвестиционные фонды, аналогичен фотографиям в профиле на сайте знакомств, – обычно он выглядит лучше, чем реальность.
МИФ 4: «Я ВАШ БРОКЕР, И Я ЗДЕСЬ ДЛЯ ТОГО, ЧТОБЫ ВАМ ПОМОЧЬ»
Когда брокер паевого инвестиционного фонда говорит вам, что он действует в ваших интересах, он искренне в это верит. Он не в курсе того, о чем вы узнали из предыдущих правил, возможно, он даже использует аналогичную схему и для своих собственных финансов. Система поощрения работает так, что брокер вознаграждается за продажи, а не за предоставление вам квалифицированной консультации. Говоря юридическим языком, брокер предлагает вам «подходящее» решение. Но «подходящее» не всегда является наилучшим.
Находясь среди других вкладчиков паевых инвестиционных фондов, вы испытываете социальный комфорт, зная, что вы не один такой, и продолжаете таким образом вкладывать деньги на автопилоте.
Что касается менеджеров высшего звена, 49 % из них не имеют акций паевых инвестиционных фондов, которыми они управляют. Более того, согласно анонимно проведенному опросу (Ассоциация финансового планирования, 2013 г.), половина практикующих брокеров не используют для себя те механизмы, которые они предлагают клиентам.
Сегодня на рынке появились альтернативные варианты и автоматические ресурсы, которыми вы можете воспользоваться для
За несколько секунд система:
• объединит все, что у вас есть (акции, облигации, паевые инвестиционные фонды и т. д.);
• покажет вам, сколько вы платите за сервисы и на сколько меньше будет ваша пенсия, если вы не минимизируете эти расходы;
• рассчитает ваши риски;
• предложит вам альтернативное портфолио инвестиций;
• покажет вашу ситуацию с точки зрения налогообложения и предложит оптимальное решение;
• если вы готовы двигаться дальше, система переведет ваши счета на один из рекомендуемых сторонних депозитариев (такие как TD Ameritrade, Fidelity, Schwab) и будет автоматически управлять вашими счетами;
• если ваши инвестиции составляют более 1 млн долларов, к вашим услугам подразделение Private Wealth Division, имеющее доступ к самым высокодоходным инструментам.
МИФ 5: «ВАША ПЕНСИЯ НЕДАЛЕКО»
Даже если вы выбрали пенсионный план и аккуратно следуете всем договоренностям, это не гарантирует вам достойной пенсии. Давайте проследим это на примере 401 (k) – самого популярного пенсионного плана в Штатах.
Для начала немного истории. Система 401 (k), введенная в 1984 году, дала всем желающим возможность участвовать в рынке акций или приобщиться к американскому капитализму. Но отчисляя в течение 30 лет 3 % вашего дохода, вам не стоит надеяться, что оставшиеся 30 лет на пенсии вы будете жить с доходом, сравнимым с тем, который у вас был, когда вы работали. Не надо также забывать, что этому социальному эксперименту всего несколько десятков лет. Мы только начинаем наблюдать то поколение, которое планирует жить по системе 401 (k).
Как известно, большинство паевых инвестиционных фондов не очень эффективно работают на рынке, а большинство планов 401 (k) размещает свои средства именно там. За управление инвестициями в паевых инвестиционных фондах взимается непропорционально большая плата, в связи с чем ваша выгода неочевидна.
Можно воспользоваться системой Freechecker на сайте www.americasbest401k.com/401k-free-checker, чтобы убедиться, что вы не переплачиваете за сервисы своего пенсионного плана. Департамент труда США постоянно проводит аудит пенсионных планов работодателей с целью контроля излишних издержек. Такие компании, как Caterpillar, General Dynamics были недавно оштрафованы именно за это.
МИФ 6: ЦЕЛЕВЫЕ ФОНДЫ. «СДЕЛАЙТЕ ЭТО ОДИН РАЗ – И НАВСЕГДА ЗАБУДЬТЕ ОБ ЭТОМ»
Так называемые фонды TDFs работают по следующему принципу: выберите дату/год, в котором вы выходите на пенсию, и мы распорядимся вашим портфолио инвестиций соответствующим образом. С каждым приближающимся годом пенсии портфолио будет становиться все консервативнее, предпочитая облигации, которые считаются менее рискованными. Все просто: определитесь с датой и забудьте об этом.