Банковская система США: история, география, перспективы развития

Лузанов Андрей Николаевич

Закон о Международной банковской деятельности дал право ФРС США устанавливать особые нормы обязательного резервирования для учреждений иностранных банков, если их головной банк (или холдинговая компания) располагают активами более 1 млрд. долл. На иностранные банки в США были распространены ограничения по операциям с ценными бумагами, установленные законом Гласса-Стигалла. При этом было введено исключение, дающее право учреждениям иностранных банков в США совершать соответствующие операции и заниматься «небанковской деятельностью» за пределами территории США или с компаниями, не являющимися резидентами США [1, 9].

Наконец, согласно закону о Международной банковской деятельности, учреждения иностранных банков в США были жестко ограничены в своих возможностях по открытию новых филиалов. Иностранный банк должен был выбрать так называемый «штат основной конторы» (Home State), т. е. штат,

где данный иностранный банк намеревался осуществлять свою основную деятельность. Иностранные банки, которые до 1978 г. имели учреждения более чем в одном штате, получили возможность выбрать только один «штат основной конторы». Лишь только выбрав «свой» штат, иностранный банк получал право на дальнейшую географическую экспансию. В частности, он мог открыть новый филиал или присоединить местный банк за пределами «своего» штата, но только с прямого согласия властей соответствующего «штата-мишени». Учреждения иностранных банков за пределами «своего» штата были лишены права привлекать депозиты резидентов этих «внешних» штатов. Такие депозитные операции были разрешены только с лицами или компаниями, деятельность которых относилась к финансированию международной торговли. Кроме того, даже на территории «своего» штата иностранные банки должны были придерживаться правил открытия новых филиалов, существующих в этом штате, т. е. выполнять требования закона МакФаддена.

Претендующий на федеральную лицензию для своего филиала иностранный банк должен внести специальный депозит в долларах на счет в коммерческом (не иностранном!) банке США, являющимся членом ФРС. Этот взнос является эквивалентом уставного капитала, обязательного для национального коммерческого банка США, регистрируемого в этом же населенном пункте. В отличие от национальных банков США филиалы и агентства иностранных банков с федеральной лицензией не обязаны быть членами ФРС. Представительства иностранных банков на территории США не подлежат какому-то специальному регулированию, но ФРС, Служба финансового контролера и власти соответствующего штата должны быть уведомлены о создании такого представительства.

Иностранные банки в США не обязаны вступать в систему обязательного страхования вкладов при условии, что они не будут привлекать средства от резидентов США. В противном случае иностранный банк (филиал) обязан вступить в ФКСВ, которая может проверить деятельность всех подразделений иностранного банка, в том числе и за пределами США. Это правило несколько ограничивает активность иностранных банков по привлечению депозитов от резидентов США.

В настоящее время закон о Международной банковской деятельности 1978 г. по-прежнему является основным законом, регулирующим деятельность иностранных банков в США. Позднее в него вносились некоторые поправки и дополнения. Основные из них связаны с принятием в 1994 г. закона Ригля-Нила, отменившего географические ограничения на открытие банковских филиалов, а также с принятием в 1999 г. закона Грамма-Лича-Блили. См. табл. 1 в Приложении. В 1991 г. был также принят специальный федеральный закон об усилении надзора за деятельностью иностранных банков (Foreign Bank Supervision Enhancement Act). Он несколько дополнил закон о Международной банковской деятельности и поручил ФРС общий надзор за деятельностью иностранных банков в США. В частности, иностранный банк, желающий открыть новый филиал или представительство на территории США, теперь должен получать разрешение Совета управляющих ФРС [1].

По итогам 2006 г. участие иностранных банков в банковской системе США в целом составило около 23 % суммарных активов, см. табл. 8. Доля иностранного участия, начиная с 1973 г. существенно увеличилась. Наибольший прирост участия иностранных банков пришелся на период с 1975 по 1995 гг. (примерно с 5 % до 22 %). Наоборот, период с 1995 по 2003 гг. характеризуется небольшим снижением доли иностранных банков в банковской системе США (примерно с 22 % до 18 %). Более того, в 2000–2002 гг. практически прекратился и абсолютный рост активов иностранных банков в США (см. табл. 8). Но с 2004 г. вновь начинается опережающий рост активов иностранных банков [26].

Обращают на себя внимание изменения в структуре активов иностранных банков, действующих в США. Так, по итогам 1975 г. они выдали кредитов на сумму около 30 млрд. долларов, что составило 57 % их активов или 5,7 % от всех банковских кредитов, выданных в США. При этом они привлекли депозитов примерно на 23 млрд. долларов, что составило всего лишь 2,9 % от всех банковских депозитов в США. По итогам 2006 г. иностранные банки в США выдали кредитов на 852 млрд. долларов, что составило около 35 % их активов или 14,4 % от всех банковских кредитов, выданных в США. При этом они привлекли депозитов

примерно на 1 244 млрд. долларов, что составило почти 20 % от всех банковских депозитов в США.

Иностранные банки в банковской системе США, 1975–2006 гг.

Без учета банковских учреждений в Пуэрто-Рико и в других зависимых территориях США.

Все показатели (активы, кредиты, депозиты) для иностранных банков характеризуют и относятся только к их деятельности на территории США. Рассчитано по данным ФРС [26].

Следовательно, если раньше основную часть активов иностранных банков в США составляли выданные кредиты (при этом доля по кредитам была выше доли по депозитам), то в середине «нулевых» кредиты составляли лишь чуть более трети их активов. При этом доля по кредитам существенно ниже доли как по активам, так и по депозитам. Вышеназванные изменения показателей отражают как специфику деятельности иностранных банков в США, так и сдвиги в деятельности американских банков в целом. Начиная с 1990-х гг. в США быстро развивался процесс так называемой секьюритизации [12] , под которым в широком смысле понимается привлечение и размещение капитала путем эмиссии ценных бумаг (акций, облигаций и др.). Секьюритизация несколько потеснила «классический» депозитно-кредитный механизм работы банков. Именно США вместе с Великобританией стали мировыми лидерами этого процесса. В частности, коммерческие банки США эмитировали и разместили на фондовых биржах значительные объемы долговых обязательств, гарантированные выданными ими кредитами и соответствующим залогом. Эти обязательства, в свою очередь, приобретались банками друг у друга, составив значительную часть их активов.

12

От англ. securities – «ценные бумаги».

Иностранные банки, действующие в США, оказались в авангарде процесса секьюритизации. Если в целом по банковской системе США (местные коммерческие и иностранные банки) доля кредитов в суммарных активах составила на конец 2006 г. примерно 57 %, то у иностранных банков – только 35 %. Это связано с тем, что иностранные банки в США обслуживают в основном корпоративных клиентов. Как следствие, они больше инвестируют в ценные бумаги и работают на фондовом рынке. При этом они мало внимания уделяют кредитованию населения и малого бизнеса (потребительские кредиты и др.).

На этом фоне несколько увеличилась активность иностранных банков в США по привлечению депозитов (компаний и населения). Доля иностранных банков в банковской системе США по этому показателю достигла на конец 2006 г. примерно 20 % и приблизилась к доле по активам (23 %), оставив существенно позади долю по кредитам (14 %), см. табл. 8. Отношение депозитов к активам у иностранных банков в США выросло примерно с 43 % по итогам 1975 г. до 52 % по итогам 2006 г.

Экспансия банков в другие страны может иметь разные юридические формы. Как правило, первым и самым доступным способом проникновения банка на «чужую» территорию становится открытие представительства. Несмотря на то, что зарубежные представительства банков не выполняют прямых банковских функций, они, тем не менее, играют важную роль в системе зарубежных подразделений. Представительства поддерживают связь с местными деловыми кругами, предоставляют им необходимую информацию о возможностях своего банка, собирают сведения о стране пребывания, устанавливая тем самым предварительные контакты с потенциальной клиентурой банка. Представительства могут организовывать сделки для других подразделений своего банка.

Отделения или филиалы – это уже автономные и функционально полноценные банковские учреждения. Они являются составной частью банков-учредителей, несущих полную ответственность по их обязательствам. Практика показывает, что большинство зарубежных филиалов работают как обычные банки, т. е. покрывают весь спектр выполняемых банками операций. Привлекательность открытия филиала в том, что подобная организационная форма позволяет головному банку полностью монополизировать контроль над соответствующим учреждением, включая получаемую прибыль. Кроме того, часто имеют значение известный «брэнд» и гарантии головного банка. Филиал иностранного банка, как правило, не может создавать смешанные предприятия с местными или другими иностранными банками, что повлекло бы за собой разделение контроля и получаемой прибыли.